儲存晶片巨頭SK海力士CEO郭魯正近日發出警告，當前消費電子領域因儲存晶片漲價引發的產業鏈動盪並非最壞情況。
他預判2027年將是儲存行業供應側最糟的一年，2030年後下游需求仍將高於頭部廠商規劃總產能，供需缺口長期存在。
第三方報告顯示，2027-2028年儲存晶圓總供應年均增速約12%，近半新增產能將被HBM賽道消耗，留給消費級儲存的產能十分有限。
頭部廠商均大幅傾斜HBM產能，三星2027年HBM出貨目標200億Gb，SK海力士同期目標240億Gb。
受此影響，2027-2028年普通消費級DRAM產能年增速僅15%，但同期消費電子相關需求預計飆升22%，缺口進一步拉大。
頭部廠商新工廠投產周期普遍拉長，整體產能爬坡節奏緩慢。
國內長鑫儲存的DDR6路線或能小幅緩解供需，但量產節奏與海外大規模供應能力仍存不確定性，難以快速補位。
近期消費級儲存價格雖有回落，SSD、內存產品較前期高點降幅在10%-30%不等，華強北二手市場回落更明顯，但當前價格仍比去年同期高出五六倍，遠未回到漲價前的合理區間，上游結構性矛盾並未解決。
在此背景下，下游PC、手機等消費電子產品基本不可能迎來大規模降價。
